Piyasalarda gözler merkez bankalarının faiz kararlarında

Küresel piyasalarda teknoloji ve yapay zeka odaklı büyüme temasına ilişkin iyimser beklentiler risk iştahını desteklemeye devam ederken, gözler yurt içinde Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası'nın (TCMB), yurt dışında ise Avrupa Merkez Bankası'nın (ECB) alacağı para politikası kararlarına çevrildi.

Teknoloji devlerinden gelen bilançolar piyasaları hareketlendirdi

ABD'li teknoloji şirketlerinin piyasa kapanışı sonrasında açıkladığı ikinci çeyrek bilançoları, yapay zeka yatırımlarının hız kesmeden süreceğine işaret etti. Alphabet güçlü gelir ve kar artışıyla öne çıkarken, IBM sınırlı gelir artışına rağmen yapay zeka ve otomasyon yatırımlarını artıracağını duyurdu. Tesla'nın ise ikinci çeyrek geliri yıllık bazda yükselmesine karşın net karında yaşanan gerileme, şirketin kârlılık baskısının devam ettiğini ortaya koydu. Bu gelişmeler Asya piyasalarında yarı iletken sektörü öncülüğünde yükselişleri beraberinde getirdi.

Orta Doğu'daki jeopolitik riskler enerji fiyatlarını yukarı çekiyor

Orta Doğu'da askeri hareketliliğin sıcaklığını koruması, risk iştahını sınırlayan unsurların başında geliyor. ABD ile İran kuvvetlerinin karşılıklı hamleleri, jeopolitik risklerin Hürmüz Boğazı'nın yanı sıra diğer kritik ticaret güzergahlarına da sıçrayabileceği endişelerini canlı tutuyor. ABD Başkanı Donald Trump'ın sosyal medya hesabından yaptığı açıklamada, İran'ın Hürmüz Boğazı'nda bir gemiye saldırması durumunda Tahran'daki stratejik noktaları vuracaklarını ifade etmesi gerilimi daha da tırmandırdı.

Enerji cephesinde arz endişelerinin derinleşmesiyle Brent petrolün varil fiyatı 92,4 dolara kadar yükselerek 11 Haziran'dan bu yana en yüksek seviyeyi gördü. Analistler, yeniden yükseliş eğilimine giren petrol fiyatlarının enflasyonist baskıları tetikleyebileceği uyarısında bulunarak, bu durumun ABD Merkez Bankası'na (Fed) yönelik faiz artışı beklentilerini genişlettiğine dikkat çekti.

Tahvil faizlerinde belirgin yükseliş

Para piyasalarındaki fiyatlamalarda Fed'in eylül toplantısında politika faizini yüzde 3,75-4,00 aralığına çıkarma ihtimali yüzde 98 seviyesine ulaştı. Aralık ayında ilave bir faiz artışı yapılma olasılığı ise yüzde 68 ile fiyatlanıyor. Bu beklentiler ışığında ABD'nin 2 yıllık tahvil faizi yüzde 4,32'ye çıkarak 14 Şubat 2025'ten beri en yüksek seviyesini test etti. ABD 10 yıllık tahvil faizi de yüzde 4,67 ile son 2 ayın zirvesinde seyrediyor.

Dolar endeksi 101 seviyesindeki duruşunu korurken, yükselen tahvil faizlerinin etkisiyle Altın Fiyatı">ons altın yüzde 0,2 düşüşle 4 bin 121 dolardan alıcı buluyor. Brent petrol ise yüzde 1,5'lik primle 92 dolar seviyesinde işlem görüyor.

Avrupa'da gözler ECB'nin faiz kararında

Avrupa borsaları dün alıcılı bir seyir izlerken, ECB'nin bugün açıklayacağı para politikası kararları yatırımcıların ana gündem maddesi haline geldi. ECB Başkanı Christine Lagarde'ın enflasyon görünümü, enerji fiyatları ve jeopolitik risklere dair yapacağı değerlendirmelerin Avrupa piyasalarının yönü üzerinde belirleyici olması bekleniyor. Para piyasalarındaki fiyatlamalar ECB'nin faiz oranlarını sabit bırakacağına işaret ediyor.

İngiltere'de yıllık enflasyon haziran ayında yüzde 2,6 ile beklentilerin altında gerçekleşerek Mart 2025'ten bu yana en düşük seviyeye indi. Avrupa Birliği üyeleri ise Ukrayna'nın 2026 ve 2027 yıllarındaki acil savunma ihtiyaçları için 90 milyar avroluk kredi programına İngiltere'nin katılımına onay verdi.

Bu gelişmelerle İngiltere'de FTSE 100 endeksi yüzde 1,24, Fransa'da CAC 40 endeksi yüzde 0,89, Almanya'da DAX 40 endeksi yüzde 0,58 değer kazandı. Avrupa'da endeks vadeli kontratlar ise yeni güne negatif seyirle başladı.

Asya borsaları Çin hariç pozitif

Asya piyasalarında yapay zeka altyapı harcamalarının güçlü kalacağı beklentisiyle çip hisseleri öncülüğünde alış ağırlıklı bir seyir hakim. Japonya'da Rohm Ltd hisseleri yüzde 3, Renesas Electronics yüzde 1,5 ve Güney Kore'de SK Hynix hisseleri yüzde 5,2 değer kazandı. Japonya'da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,6, Güney Kore'de Kospi endeksi yüzde 3,7 ve Hong Kong'da Hang Seng endeksi yüzde 1,3 yükselirken, Çin'de Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,2 düştü.

TCMB faiz kararını açıklayacak

Borsa İstanbul'da BIST 100 endeksi dün yüzde 1,18 değer kazanarak 14.138,85 puandan günü tamamladı. Yurt içinde gözler TCMB'nin açıklayacağı faiz kararına çevrilmiş durumda. Ekonomistlerin beklentisi, temmuz ayında politika faizinin yüzde 37 seviyesinde sabit bırakılması yönünde. Dolar/TL dün 47,2130 seviyesinden kapanırken, bugün bankalararası piyasanın açılışında 47,2310'dan işlem görüyor.

Analistler, bugün yurt içinde tüketici güven endeksi, TCMB'nin faiz kararı ve haftalık para-banka istatistiklerinin; yurt dışında ise Avro Bölgesi'nde ECB'nin faiz kararı ve tüketici güven endeksinin takip edileceğini belirtiyor. Teknik açıdan BIST 100 endeksinde 14.300 ve 14.400 puanın direnç, 14.000 ve 13.900 puan seviyelerinin ise destek konumunda olduğu ifade ediliyor.